Статус квалифицированного инвестора: как получить и что дает этот статус

Что в итоге

Статус квалифицированного инвестора позволяет использовать финансовые инструменты, недоступные обычным инвесторам. Например, акции инвестиционных фондов (ETF), которые не допущены к торгам на российских биржах.

Квалифицированным инвестором можно стать, если соответствовать хотя бы одному критерию из списка Банка России: капитал не менее 6 млн рублей, определенное образование и т. д.

Статус квалифицированного инвестора может присвоить брокер или управляющая компания. Для этого надо представить подтверждающие документы.

Единого реестра квалифицированных инвесторов нет, и статус, полученный у одного брокера, другим обычно не учитывается. У нового брокера или УК статус придется подтверждать заново.

​основные положения о порядке выдачи и учета аттестатов специалиста финансового рынка

Наличие квалификационных аттестатов специалиста финансового рынка является необходимым условием для работы в организациях, осуществляющих деятельность на финансовом рынке. Полный перечень лиц, которым необходимо иметь аттестаты, приведен в приложении № 1 к Положению о специалистах финансового рынка. (Приказ ФСФР 05-17пз-н о специалистах финансового рынка)

Гражданину, сдавшему специализированный экзамен, выдается аттестат соответствующего типа, оформленный по единой, утвержденной ФСФР России форме (Приказ ФСФР России от 21.09.2006 № 06-102/пз-н)

Все аттестаты, выданные Банком России/ФСФР России/ФКЦБ России (кроме аннулированных) и имеющие бессрочный характер действия, сохраняют свое действие.

Что за статус и что он дает

Квалифицированный инвестор — это человек или юрлицо, который подтвердил свою квалификацию и получает за это доступ к дополнительным финансовым инструментам — тем, которые недоступны неквалифицированным инвесторам.

Чтобы защитить начинающих вкладчиков от излишних рисков, ЦБ разделяет инвесторов на квалифицированных и просто инвесторов. К квалифицированным по закону относятся:

1. Банк России, ВЭБ, кредитные организации, АСВ.
2. Профессиональные участники рынка ценных бумаг, клиринговые организации.
3. Некоммерческие организации субъектов РФ, которые приобретают ЗПИФы для поддержки субъектов малого и среднего бизнеса.
4. Акционерные инвестиционные фонды, НПФ, УК инвестиционных фондов.
5. Страховые организации.
6. Роснано, международные финансовые организации.

В премиум-сервисе Тинькофф-инвестиций благодаря статусу квалифицированного инвестора можно купить ценные бумаги, которые не торгуются на Московской и Санкт-Петербургской биржах, и внебиржевые ценные бумаги: сплитированные и целые лоты евробондов российских и зарубежных компаний, структурные ноты и др.

Разные брокеры и УК могут давать квалифицированным инвесторам доступ к разному набору финансовых инструментов. Прежде чем открыть счет у нового брокера, стоит проверить список финансовых инструментов, которые у него есть.

Что такое банковский сертификат

Это ценная бумага, подтверждающая, что гражданин вложил средства в определенный банк. То есть любые финансовые операции будут проводиться только при предъявлении этого документа. Без него ни снять деньги, ни вернуть вложенное невозможно.

При открытии сертификата к нему “прикрепляются” основные характеристики:

• сумма вложения;
• срок действия ценной бумаги (максимум — 3 года);
• процентная ставка;
• номинал, это могут быть только рубли;
• вид документа.

То есть все те же параметры, что характерны для обычного вклада. Только периодичности выплаты процентов нет, они выдаются клиенту разово при погашении (возврате) сертификата.

Сберегательные банковские сертификаты — продукт для физических лиц. Юридические получают депозитные сертификаты.

Вклад или сертификат

В последнее время россияне практически полностью отказались от сертификатов в пользу вкладов. Доходность по ценной бумаге может оказаться несколько выше, но это превышение несущественное, то есть критической роли в выборе не играет.

Чем стандартный вклад лучше:

• его можно пополнять, если выбрать программу с соответствующей опцией. Это отлично подходит тем, кто планирует делать накопления;
• можно выбрать программу с возможностью частичного снятия, сертификат коммерческого банка такой возможности никогда не предполагает;
• с ним можно проводить операции, просто придя в банк с паспортом. В другом случае обязательно нужно предъявить сертификат;
• при утере сертификата его придется восстанавливать;
• вклад можно пролонгировать по сроку его окончания. Если сертификат закончится, для продления вложения нужен перевыпуск новой бумаги.

Банковский вклад — более удобный и функциональный инструмент инвестирования, поэтому граждане стали выбирать именно его. Раньше востребованность сертификатов была продиктована возможностью выпуска их на предъявителя, но с 2021 года выдаются только именные ценные бумаги.

Выдача аттестатов

Выписка аттестатов производится в течение 15 (пятнадцати) рабочих дней после сдачи специализированного экзамена.

Получить их можно в Экзаменационном центре в рабочие дни с 10.00 до 17.00 лично по предъявлении паспорта либо доверенное лицо по предъявлении доверенности, оформленной в установленном законом порядке (при себе иметь паспорт).

Именные банковские сертификаты

Это значит, что ценная бумага принадлежит конкретному человеку, и только он сможет обратиться в банк и обналичить средства. Точно также, как и со вкладом. Единственное отличие от вклада — погасить сертификат можно в любом отделении банка, хоть в другом регионе. Вклад же закрывается только в том отделении, где был открыт.

Именной банковский сертификат может быть передан другому человеку в рамках цессии (переуступки прав). Например, отец решил отдать документ и права на деньги ребенку. На обратной стороне ценной бумаги вписывается новый владелец, передача фиксируется в банке.

Именной сертификат оформлен на конкретного гражданина, поэтому может быть изъят в рамках исполнительного производства.

Как получить статус квалифицированного инвестора

В премиум-сервисе Тинькофф-инвестиций порядок такой:

1. Вы отправляете персональному менеджеру в чате приложения Тинькофф-инвестиций копию документа, подтверждающего, что вы соответствуете статусу.
2. Если вы храните деньги в Тинькофф-банке, менеджер сам собирает нужные документы.
3. Менеджер готовит все необходимые бумаги и присылает их в чате приложения. Документы нужно подписать кодом из смс.
4. В течение 5 рабочих дней документы проверяют и присваивают статус квалифицированного инвестора.

У каждого брокера и УК есть свой регламент признания лица квалифицированным инвестором, то есть в других организациях порядок действий может отличаться. Но суть одинакова: инвестор собирает документы, которые могут подтвердить его квалификацию, а организация их проверяет.

У каждого брокера или УК свой реестр таких инвесторов. Общего списка квалифицированных инвесторов нет.

Если у вас уже есть статус квалифицированного инвестора в Сбербанке, то в Тинькофф-инвестициях, БКС, ВТБ и у прочих брокеров и УК придется подтверждать статус с нуля, чтобы эти организации позволили вам совершать операции с инструментами для квалифицированных инвесторов.

Как сдать ценную бумагу

Спешить не нужно, для получения заявленной доходности нужно подождать окончание срока действия ценной бумаги. Даже если это сертификат на предъявителя, то он все равно действующий, несмотря на то, что такие бумаги больше не выпускаются.

Вы посещаете любое отделение обслуживающего банка, предоставляете кассиру паспорт и сам сертификат. На месте сразу выдаются деньги. При желании можно сразу открыть здесь же вклад, выбрав любой продукт из линейки.

Кому необходим квалификационный аттестат

Аттестат необходимо получить сотрудникам организаций, осуществляющих профессиональную деятельность на финансовых рынках (лицензированных Банком России):

Полный список лиц, которым требуется аттестат, доступен в Положении о специалистах финансового рынка на веб-сайте ЦБ РФ.

Наибольшей популярностью пользуется аттестат первой серии, так как программа экзамена по нему наиболее универсальная — подходит для биржевых трейдеров и брокеров, финансовых и инвестиционных аналитиков, специалистов в области инвестбанкинга и хеджирования рисков, портфельных управляющих и других.

Неименные сертификаты

Иначе их называют на предъявителя. То есть ценная бумага не регистрируется на конкретного человека. Кто ее в банк принесет, тот и получит в итоге деньги. Такие документы были весьма популярными, их могли оформлять и передавать в качестве подарка.

Но банковские сертификаты на предъявителя несли большой риск. В случае кражи или утери кто угодно мог обратиться в банк и забрать деньги раньше отведенного срока. Сертификат, как и вклад, можно погасить досрочно с потерей процентов, и преступники этим пользовались.

Если человек терял сертификат на предъявителя, ему предстояла сложная судебная процедура восстановления своих прав. Первым делом гражданин должен был незамедлительно обратиться в банк и по регистрационным данным заблокировать ценную бумагу, а после идти в суд ее восстанавливать.

В связи с большим ворохом проблем и тем, что сертификаты на предъявителя не были защищены АСВ (система страхования вкладов), с 1 июня 2021 года Центральный Банк запретил выдачу неименных бумаг.

То есть действующие пока что сертификаты на предъявителя погасить можно, а новые получить уже нельзя. Если учесть, что документ действует только 3 года, то вскоре они вообще исчезнут.

Обучающие программы для специалистов финансового рынка (рынка ценных бумаг)

Получение и обслуживание сертификата

Если вам удалось найти банк, выдающий такие ценные бумаги, вы можете обратиться в его отделение с паспортом, где на месте будет оформлен сертификат. Банковские сертификаты могут выпускаться только как именные продукты, на выданном бланке будут отражены данные держателя и параметры обслуживания.

Важные моменты:

Сертификаты банков можно оставлять в наследство (по завещанию, наследование в общем порядке). Также их можно использовать в качестве залога для финансовых сделок с банками.

Порядок ведения реестра аттестованных лиц и раскрытия информации

Для учета и контроля выданных аттестатов Банк России ведет реестр Аттестованных лиц. Сведения о каждом аттестованном лице передаются для реестра в формате, установленном Банком России.

В случае изменения данных, указанных в п.39 Положения о специалистах финансового рынка, аттестованные лица должны известить об этом Банк России, направив в любое из региональных отделений Банка России заявление с приложением копии аттестата и копий документов, подтверждающих изменения данных.

Данные реестра аттестованных лиц доступны для ознакомления всех заинтересованных лиц на сайте Банка России в сети Интернет, а также путем получения выписки из реестра аттестованных лиц, выдаваемой любым региональным отделением Банка России.

Сертификат как инструмент инвестирования

Банковский сертификат — это инструмент по хранению собственных средств. Его покупку рассматривают граждане, изучающие инструменты инвестирования. Но если изучить статистику, россияне отказываются от приобретения этой ценной бумаги в пользу вклада.

Объем действующих сберегательных сертификатов по данным Центрального Банка:

• январь 2021 года — более 485 000 штук;
• июль 2021 года — 460 000 штук;
• январь 2021 — почти 388 000 штук;
• июль 2021 — 363 000;
• январь 2021 года — 151 000;
• июль 2021 года — 53 270 штук;
• январь 2020 — около 33 000;
• июль 2020 — 21 737 штук.

То есть отчетливо прослеживается динамика кардинального снижения количества действующих сберегательных банковских сертификатов. Можно сделать вывод, что люди сдают ценные бумаги и новые не покупают.

Рынок банковских сертификатов контролирует ЦБ РФ. Банки обязаны передавать ему информацию о выданных и погашенных ценных бумагах.

Если рассмотреть предложения крупных российских банков, то они больше не занимаются выдачей и обслуживанием банковских сертификатов. Так, в Сбербанке, ВТБ и Газпромбанке этой услуги для физлиц нет.

Срок действия аттестатов

Квалификационный аттестат специалиста финансового рынка является бессрочным.

Требования к квалифицированному инвестору

Чтобы получить статус квалифицированного инвестора, достаточно выполнить одно из условий:

1. владеть имуществом на сумму от 6 млн рублей. Учитываются только деньги на счетах и депозитах в банках, договоры обезличенных металлических счетов и ценные бумаги. Недвижимость или коллекция антиквариата не подойдет;
2. иметь опыт работы в организации, которая совершала сделки с ценными бумагами или производными инструментами. Нужно два года опыта, если организация — квалифицированный инвестор, и три года — в других случаях;
3. получить экономическое образование в вузе, который на тот момент мог аттестовывать в сфере профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг. Или иметь аттестат специалиста финансового рынка, аудитора, страхового актуария, CFA, CIIA, FRM;
4. за последний год совершить сделки с ценными бумагами или деривативами на сумму от 6 млн рублей. При этом каждый месяц должно быть не менее одной сделки, а каждый квартал — в среднем не менее 10 сделок.

Частые вопросы